【研报】IPO观察：创业板注册制正式开板7家曾为新三板公司-20200824（30页）.pdf

1、 1 本报告版权属于安信证券股份有限公司。本报告版权属于安信证券股份有限公司。 各项声明请参见报告尾页。各项声明请参见报告尾页。 首批创业板注册公司中首批创业板注册公司中 7 7 家家为新三板 “转板” ，为新三板 “转板” ， 2 2020020 年年 IPOIPO 过会过会 271271 家中家中三板公司三板公司为为 8585 家家：8 月 24 日创业板注册制首批 18 企业正式挂 牌上市，其中美畅新材，康泰医学、天阳科技、捷强装备、安克创新、 金春股份、锋尚文化等 7 只曾在新三板挂牌。2020 年过会 IPO 公司 中三板公司为 85 家（主板中小板过会三板公司20 家，创业板过会三

2、 板公司 30 家，科创板过会三板公司 35 家） 。在主板中小板 IPO 中， 过会的三板公司占过会公司比重为 22.22%。在创业板 IPO 中，过会 的三板公司占过会公司比重为 37.04%。在科创板 IPO 中，过会的三 板公司占过会公司比重为 35.00%。 近一周近一周 IPOIPO 发审委审核结果一览（发审委审核结果一览（2020 家企业过会）家企业过会） ： 1 1、主板、主板、 中小板中小板企业企业：5 家企业IPO 上会并顺利过会：舒华体育、确成硅化、 地铁设计院、大洋生物、日久光电。其中：舒华体育、确成硅化、大 洋生物、日久光电为新三板公司。2 2、创业板创业板企业企业：

3、7 家 IPO 上会企 业均过会：南凌科技、亿田股份、兆龙互连、特发服务、宝丽迪、狄 耐克、日月明。其中：日月明 为三板公司。3 3、科创、科创板板企业：企业：8 家IPO 上会企业均过会：新致软件、兰剑智能、会通新材、步科股份、欧科 亿、豪森股份、慧翰股份、阿拉丁。其中：慧翰股份、阿拉丁 为三 板公司。 新三板新三板 IPOIPO 排队企业排队企业共共 4 45 5 家家： 11 家公司处于已过会待上市状态， 分别为：确成硅化、舒华体育、协和电子、博迁新材、长江材料、中 岩大地、天元集团、若羽臣、大洋生物、日久光电、祖名股份。本期 中谷股份、瑞鹄模具 拟正式登陆 A 股。 新新三板企业三板企

4、业转板收益率统计：转板收益率统计：非科创板：非科创板：由于非科创板涨跌停板制 度影响，首日转板收益率不能体现最终收益率水平，非科创交易一月 转板收益率中位数为 362%。周一（8 月24 日）创业板注册制正式开 板， 相关三板公司转板收益率显著： 美畅股份 （转板收益率约 7685%） 、 安克创新（转板收益率约 775%） 、康泰医学（转板收益率约 1666%） 。 科创板科创板：首日转板收益率中位数为 486%，之后交易日收益率略有下 滑。 精选层精选层排队排队公司公司约约 2 20000 家家。精选层已有 32 家公司正式挂牌，处于 精选层“自律审查”阶段的三板公司 40 家，处于“辅导

5、验收通过” 阶段的三板公司 4 家， 处于 “辅导备案登记” 阶段的三板公司 126 家； 合计共 202 家公司。近期新增精选层辅导公司为：广咨国际、景古环 境、波长光电、广道高新、金百汇等。 风险提示：风险提示：政策风险、IPO 进度放缓 Tabl e_Ti t l e 2020 年年 08 月月 24 日日 IPO 观察：观察：创业板注册制正式开板创业板注册制正式开板，7家家曾曾为新三板为新三板公司公司 Tabl e_BaseI nf o 新三板新三板主题报告主题报告 证券研究报告 诸海滨诸海滨 分析师 SAC 执业证书编号：S1450511020005 021-35082086 李华云

6、李华云 分析师 SAC 执业证书编号：S1450518040005 相关报告相关报告 政策趋严叠加提标周期开 启，盘点新三板危废行业新 军力量 2020-08-23 康泰医学：原三板公司创业 板过会，上半年防疫相关产 品大幅增长 2020-08-22 未来已来- -深度分析创业 板注册制启动及多层次市场 2020-08-22 吉林碳谷：国内领先的碳纤 维制造商，上半年实现盈利 2020-08-20 快达农化：拟申报精选层， 国内光气定点综合性农药生 产企业 2020-08-20 2 新三板主题报告 本报告版权属于安信证券股份有限公司。本报告版权属于安信证券股份有限公司。 各项声明请参见报告尾页