电力设备及新能源行业周报：储能聚力发展商业航天拓新局-260608（16页）.pdf

1、请仔细阅读本报告末页声明 2026 年 06 月 08 日 电力设备及新能源 储能聚力发展，商业航天拓新局 锂电：碳酸锂价格持续下降，储能订单集中落地。截至 2026 年 6 月 5 日，根据SMM 报价，碳酸锂（电池级）/氢氧化锂/碳酸锂（工业级）市场价分别为16.30/15.00/15.93 万元/吨，周度分别下跌 8.17%/8.26%/8.48%；根据维科网，6 月 3 日上海 SNEC 国际光伏储能展集中释放储能签约成果，赣锋锂电、亿纬动力、蜂巢能源等五家电池企业合计斩获 70GWh 储能电池系统订单。电力设备：农村电网有望加速，万国数据 GW 级绿电直连落地。“十五五”电网工程开工

2、，电网建设有望加速，电网从“滞后投资”有望过渡到“适度超前”建设，电力设备产业链有望提速；AIDC 需求提升，HVDC、SST 样机不断推出，产业步入送样调试阶段，量产应用在即。电网相关公司：中国西电、平高电气、许继电气、国电南瑞、白云电器等，AIDC 相关公司：四方股份、金盘科技、伊戈尔、优优绿能、新特电气等。燃机：国内自主燃机持续出海。AI 用电拉动下，全球燃机需求可持续性较强。产业链扩产、各环节订单上行，国内自主燃机出海加速等逻辑将继续演绎，相关公司：东方电气、杰瑞股份、应流股份、万泽股份、隆达股份、联德股份、豪迈科技、中国动力。风电：国家政策指导绿电直连发展，人工智能与能源双向赋能。国

3、家发展改革委、国家能源局联合执导，绿电直连项目年自发自用电量占总可用发电量的比例不低于60%，占总用电量的比例不低于 30%、2030 年前不低于 35%。国家发展改革委、国家能源局、工业和信息化部、国家数据局联合印发，到 2030 年，人工智能算力设施的清洁能源供给保障能力、能源领域人工智能专用技术研发和应用达到世界领先水平。欧洲海风建设逐步进入有序且快速的发展期，国内风电供应链或核心受益，相关标的：金雷股份、大金重工、振江股份。商业航天：全新大运力火箭载星入轨，太空算力产业接连布局，卫星产业需求提升。本周，千帆星座接连完成三次发射任务，千帆卫星数量增至 200 颗，负责发射任务的长征十二号

4、乙运载火箭是我国全新且运力最强的单芯级商业火箭。据 Fortune Business Insights报告，预计全球天基边缘计算市场2034年规模为3450.4亿美元，CAGR 为 8.26%。我们看好商业航天卫星相关产业链及零部件供应商，相关标的：起帆电缆（商业航天卫星线缆制造商）、震裕科技（商业航天卫星制造）、明阳智能（子公司德华芯片为卫星提供能源解决方案）、航天电器、中国卫星、中国卫通等。光储：国内大储行业生态有望加速改善。近日，由厦门市政府与宁德时代共建的厦门实证储能科技研究院正式启动。该研究院总占地 150 亩、总投资约 30 亿人民币，是目前全球规模最大、检测能力最完整的储能系统全

5、场景一站式检测与实证平台，研究院面向全球储能行业开放，定位为行业共享的基础设施，标志着储能行业告别“非实证”的不确定性，正式迈入“实证型时代”。当前储能电站规模迅速迈入“吉瓦级”，对于验证体系提出了新的考题。实证研究院将行业质量标准从零件层面上移到整站层面，把验证节点从投运之后前移到交付之前，主动在实验室里创造最恶劣强于大市（维持评级）行业走势 作者 分析师 张磊 SAC：S1070525100001 邮箱： 分析师 陈子锐 SAC：S1070525110003 邮箱： 分析师 张天浩 SAC：S1070525110002 邮箱： 分析师 吴念峻 SAC：S1070524070003 邮箱：

6、分析师 孙诗宁 SAC：S1070525070005 邮箱：-2%8%19%29%40%51%61%72%2025-062025-102026-022026-06电力设备及新能源沪深300 P.2 请仔细阅读本报告末页声明 的工况，全方位拷问从系统到整站的可靠性，终结电网与业主对储能设备不确定性的焦虑。国内储能有望告别过去鱼龙混杂、低质发展的不良阶段，在需求快速放量的同时对于产业链整体产品质量也将更加严格，提振储能赛道景气度，推荐关注品牌技术渠道优势兼备、订单优质盈利领先的头部企业：阳光电源、德业股份、上能电气、艾罗能源、固德威。风险提示：政策力度不及预期、行业竞争加剧、技术进步不及预期、原材