【宏观专题】深化改革学习系列一：新一轮财税体制改革任务、脉络与共识-240723（40页）.pdf

1、 证 券 研 究 报证 券 研 究 报 告告 证监会审核华创证券投资咨询业务资格批文号：证监许可（2009）1210 号 未经许可，禁止转载未经许可，禁止转载 宏观研究宏观研究 宏观专题宏观专题 2024 年年 07 月月 23 日日 【宏观专题】新一轮财税体制改革：任务、脉络与共识新一轮财税体制改革：任务、脉络与共识 深化改革学习系列深化改革学习系列一一 一、新一轮财税体制改革：一、新一轮财税体制改革：三句话，三句话，四本账，十大任务四本账，十大任务 三中全会召开之际，三中全会召开之际，新一轮财税体制改革新一轮财税体制改革怎么看怎么看？我们基于？我们基于 40 余份余份财税改革财税改革相关政

2、府文件，参考相关政府文件，参考百余位财税学者观点，百余位财税学者观点，沿二十大“三句话”理解改革方向，沿二十大“三句话”理解改革方向，由财政预算“四本账”分解由财政预算“四本账”分解 10 大大改革任务改革任务（2023 年直接涉及 35 万亿支出，覆盖超 70%财政总支出），从有限的文献中，梳理政策脉络，凝结学界共识，从有限的文献中，梳理政策脉络，凝结学界共识。10 大改革任务，可分为税制改革、财政体制改革、其他预算改革三块。其中，大改革任务，可分为税制改革、财政体制改革、其他预算改革三块。其中，财政体制改革、税制改革聚焦一般预算财政体制改革、税制改革聚焦一般预算（第一本账），共共包括包括

3、7 大改革任务大改革任务（2023年直接涉及 28.4 万亿财政支出，覆盖近 60%财政总支出），或是重点。或是重点。税制改革税制改革，对应二十大“优化税制结构”，或包括，对应二十大“优化税制结构”，或包括 3 大改革任务：大改革任务：“推动消费税“推动消费税改革”改革”、“完善增值税”“完善增值税”、“完善个人所得税”“完善个人所得税”。财政体制改革财政体制改革，对应二十大“，对应二十大“完善财政转移支付体系完善财政转移支付体系”，或包括”，或包括 4 大改革任务：大改革任务：央地支出央地支出（事权、支出责任）划分、央地收入划分、央地收入（财力、财权）划分、转移支付、划分、转移支付、省以下财

4、政体制。省以下财政体制。其他预算改革，对应二十大其他预算改革，对应二十大“健全现代预算制度健全现代预算制度”，或，或涉及涉及 3 大改革任务大改革任务：“完“完善地方债管理”善地方债管理”（第二本账），“合理确定国有资本收益上交比例”“合理确定国有资本收益上交比例”（第三本账），“实施渐进式实施渐进式延迟法定退休年龄延迟法定退休年龄”（第四本账）。二二、税制怎么改税制怎么改？（一）（一）什么是税制结构？什么是税制结构？即即税收制度中税收制度中税种的组成及各税种所占的比重税种的组成及各税种所占的比重。官方多从两个角度提及：官方多从两个角度提及：一是一是直接税直接税（不可转嫁、重公平，如所得税、财

5、产税）（不可转嫁、重公平，如所得税、财产税），对应间接税（可转嫁、对应间接税（可转嫁、重效率，如增值税、消费税重效率，如增值税、消费税企业交税但不是负税者，可以通过提高价格转嫁，导致穷人富人都按照同一市场价格购买某种商品时，间接税与其收入比差距大）。）。十八届三中全会决定要提高直接税比重十八届三中全会决定要提高直接税比重，我国间接税比重近 10 年下降近 10 个百分点，仍占约 6 成。二是二是地方税地方税，对应中央税。我国以央地共享税为主，中央地方整体，对应中央税。我国以央地共享税为主，中央地方整体 55 分成，分成，5 省贡献了全国近省贡献了全国近 5 成税收成税收（2022 年，广东 1

6、3.7%、上海 10.5%、江苏 8.4%、浙江 8.3%、北京 7.9%）。地方税收收入中，东部贡献地方税收收入中，东部贡献约约 6 成成（2023 年，东部占 59%，中部、西部、东北分别占 17%、20%、4%）。（二）消费税，怎么改（二）消费税，怎么改？消费税消费税（国内）（国内）是我国第三大税种。是我国第三大税种。2023 年规模已达年规模已达 1.61 万亿，占税收收入万亿，占税收收入比重约比重约 9%。从从行业构成行业构成看，“烟酒油车”（卷烟、酒、成品油、汽车）看，“烟酒油车”（卷烟、酒、成品油、汽车）占比超占比超 98%（重点税源企业）。从征收环节看，多在生产环节征收从征收环